Stock Options Living Trust

Posso transferir ISOs para uma confiança viva revogável 10 de outubro de 2014 Data: Sáb, 17 Fev 2007 De: Anônimo Atualmente, eu possuo ações ISO que eu gostaria de transferir para uma confiança viva revogável que minha esposa e eu temos. Em fevereiro de 2004, você indicou que tal transferência não seria uma transação tributável, porque 8220a confiança revogável é uma entidade desconsiderada para fins de relatório de imposto de renda, de modo que o concedente é considerado a continuar a possuir a ação.8221 Esta resposta ainda é atual Data : 28 Feb 2007 Para obter mais informações sobre opções de ações de incentivo, solicite o nosso relatório gratuito, Incentive Stock Options 8211 Executive Tax and Financial Planning Strategies. Comentários estão fechados. Nosso boletim informativo para os titulares de opções de ações para empregados Inscreva-se agora preenchendo o formulário abaixo Nosso boletim informativo para consultores fiscais Assine agora preenchendo o formulário abaixo Nosso boletim informativo para consultores de investimentos Inscreva-se agora preenchendo o formulário abaixo 2190 Stokes St. Ste. 102 Michael Gray, CPA. Understanding Financiando a sua confiança viva Por que e como transferir seus ativos para sua confiança viva revogável Hoje em dia muitas pessoas Escolher uma confiança viva revogável em vez de confiar em uma vontade ou propriedade conjunta em seu plano imobiliário. Eles gostam do custo e economia de tempo, além do controle adicional sobre os ativos que uma confiança viva pode fornecer. Por exemplo, quando uma pessoa é devidamente preparada, um fideicomisso vivo pode evitar os processos públicos, custosos e demorados na morte (sucessões) e incapacidade (tutela ou tutela). Ele pode deixá-lo fornecer para o seu cônjuge sem desinherir seus filhos, o que pode ser importante no segundo casamentos. Ele pode economizar impostos imobiliários. E pode proteger heranças para crianças e netos dos tribunais, credores, cônjuges, processos de divórcio e gastos irresponsáveis. Ainda assim, muitas pessoas cometem um grande erro que envia seus bens diretamente para o sistema judicial: eles não financiam seus fundos. O que é ldquofundingrdquo minha confiança Financiar sua confiança é o processo de transferir seus ativos de você para sua confiança. Para fazer isso, você fisicamente alterar os títulos de seus ativos de seu nome individual (ou nomes comuns, se casado) para o nome da sua confiança. Você também mudará a maioria das designações de beneficiários para sua confiança. Quem controla os ativos em minha confiança O trustee que você nome irá controlar os ativos em sua confiança. Muito provável, você nomeou-se como o trustee, assim que você ainda terá o controle completo. Um dos principais benefícios de uma confiança viva revogável é que você pode continuar a comprar e vender ativos como você faz agora. Você também pode remover ativos de sua confiança de vida, se você já decidiu fazê-lo. Por que o financiamento da minha confiança é tão importante Se você assinou o seu documento de confiança viva, mas havenrsquot mudou títulos e designações beneficiário, você não vai evitar probate. Sua confiança viva só pode controlar os ativos que você colocar nele. Você pode ter uma grande confiança, mas até que você financiá-lo (transferir seus bens para ele, alterando títulos), não controla nada. Se o seu objetivo em ter uma confiança viva é evitar probate na morte e intervenção judicial na incapacidade, então você deve financiá-lo agora, enquanto você é capaz de fazê-lo. O que acontece se eu me esquecer de transferir um ativo Junto com sua confiança, seu advogado preparará um ldquopour sobre willrdquo que age como uma rede de segurança. Quando você morrer, a vontade ldquocatchesrdquo qualquer bem esquecido e envia para sua confiança. O recurso provavelmente irá passar por probate primeiro, mas, em seguida, ele pode ser distribuído de acordo com as instruções em sua confiança. Quem é responsável pelo financiamento da minha confiança Você é, em última instância, responsável por garantir que todos os seus ativos apropriados sejam transferidos para a sua confiança. Wonrsquot meu advogado fazer isso Normalmente, você vai transferir alguns bens e seu advogado vai lidar com alguns. A maioria dos advogados irá transferir seus bens imobiliários, em seguida, fornecê-lo com instruções e exemplos de cartas para seus outros ativos. Idealmente, seu advogado deve rever cada ativo com você, explicar o procedimento e ajudá-lo a decidir quem será responsável pela transferência de cada ativo. Uma vez que você compreende o processo, você pode decidir-se transferir muitos de seus recursos você mesmo e excepto em taxas legais. Quão difícil é o processo de financiamento Itrsquos não é difícil, mas vai demorar algum tempo. Porque os trusts vivos são agora tão amplamente utilizados, você deve encontrar-se com pouca ou nenhuma resistência ao transferir seus ativos. Para alguns ativos, um documento de atribuição curto será usado. Outros exigirão instruções escritas de você. A maioria pode ser tratada por correio ou telefone. Algumas instituições vão querer ver provas de que a sua confiança existe. Para satisfazê-los, seu advogado vai preparar o que é muitas vezes chamado de um certificado de confiança. Esta é uma versão abreviada de sua confiança que verifica sua existência trustrsquos, explica os poderes dados ao trustee e identifica os trustees, mas não revela nenhuma informação sobre seus bens, seus beneficiários e suas heranças. Enquanto o processo não é difícil, itrsquos fácil de obter sidetracked ou procrastinar. Basta fazer financiamento a sua confiança uma prioridade e continuar até que yoursquore terminou. Faça uma lista de seus ativos, seus valores e locais e, em seguida, comece com os mais valiosos e trabalhar o seu caminho para baixo. Lembre-se por que você está fazendo isso, e olhar para a frente para a paz de mente yoursquoll ter quando o financiamento de sua confiança está completa. Quais ativos devo colocar na minha confiança A idéia geral é que todos os seus ativos devem estar em sua confiança. No entanto, como wersquoll explicar, existem alguns ativos que você pode não querer, ou que não pode ser colocado em sua confiança. Além disso, seu advogado pode ter uma razão válida (como evitar um processo em potencial) para deixar um determinado ativo de sua confiança. Geralmente, os ativos que você quer em sua confiança incluem imóveis, contas de bancos, investimentos, interesses comerciais e notas a pagar a você. Você também vai querer mudar a maioria das designações de beneficiário para a sua confiança para que esses ativos vão fluir em sua confiança e fazer parte do seu plano global. IRAs, planos de aposentadoria e outras exceções são abordados mais tarde. A colocação de imóveis na minha confiança causará inconvenientes Na maioria dos casos, você notará pouca diferença. Você pode até achar que é fácil transferir imóveis que você possui para sua confiança de vida, e para comprar novos imóveis em nome da sua confiança. Refinanciamento pode não ser tão fácil. Algumas instituições de crédito exigem que você conduza o negócio em seu nome pessoal e, em seguida, transferir a propriedade para a sua confiança. Embora isso possa ser irritante, é um pequeno inconveniente que é facilmente satisfeito. Porque sua confiança viva é revogável, a transferência de imóveis para a sua confiança não deve perturbar sua hipoteca atual de qualquer maneira. Mesmo se a hipoteca contiver um ldquodue na venda ou a cláusula do transferrdquo, retitling a propriedade no nome de sua confiança não deve ativar a cláusula. Não deve haver nenhum efeito em seus impostos de propriedade porque a transferência não faz com que sua propriedade seja reavaliada. Além disso, ter sua casa em sua confiança não terá nenhum efeito sobre a sua possibilidade de usar a isenção de imposto sobre ganhos de capital quando você vendê-lo. Além disso, ter a sua confiança como o proprietário em seu proprietário, seguro de responsabilidade e título pode tornar mais fácil para um sucessor trustee para realizar negócios para você. Verifique com o seu agente. E se você possui uma propriedade em outro estado, transferi-la para a sua confiança viva irá impedir um conservatorship andor probate naquele estado. Seu advogado pode contatar uma companhia do título ou um advogado nesse estado para segurar a transferência para você. Que sobre a propriedade contaminada Propriedade que foi contaminada (por exemplo, de um posto de gasolina com tanques subterrâneos ou por uma impressão que usou produtos químicos) pode ser colocado em sua confiança viva, mas o administrador pode ser considerado pessoalmente responsável por qualquer limpeza. Se você é seu próprio administrador, este é um ponto discutível porque, como o proprietário, você já é responsável. Mas se a limpeza não estiver completa no momento em que seu sucessor trustee etapas, seu sucessor e, em última instância, seus beneficiários também podem ser responsabilizados. Se você suspeitar que isso pode se aplicar a você, informe seu advogado antes de transferir a propriedade para sua confiança. E quanto ao status de propriedade da comunidade O status de propriedade da comunidade pode ser continuado dentro de sua confiança viva. Além disso, se você vive em um estado de propriedade da comunidade, o seu advogado pode sugerir que quaisquer bens de propriedade conjunta, especialmente imóveis, ser retitled como propriedade da comunidade antes de serem colocados em sua confiança viva. Isso pode reduzir o imposto sobre ganhos de capital se o ativo for vendido após a morte de um dos cônjuges. Devo colocar meu seguro de vida na minha confiança Isso depende do tamanho de sua propriedade. Impostos sobre a propriedade federal devem ser pagos se o valor líquido de sua propriedade quando você morrer for mais do que o valor isento naquele momento. Alguns estados têm seu próprio imposto de propriedade herdada, e é possível que sua propriedade poderia ser isento de imposto federal, mas tem que pagar imposto estadual. Sua propriedade tributável inclui benefícios de apólices de seguro de vida que você pode contrair, ceder ou cancelar, ou para os quais você pode revogar uma cessão, ou nomear ou alterar um beneficiário. Se sua propriedade não tiver que pagar impostos de propriedade, nomear sua confiança viva como o proprietário e o beneficiário das políticas dará a seu trustee o controle máximo sobre eles e os rendimentos. Se sua propriedade será sujeita a impostos de propriedade, seria melhor para criar uma confiança de seguro de vida irrevogável e tê-lo próprio as políticas para você. Isto removerá o valor do seguro de sua propriedade, reduza impostos da propriedade e deixá-lo-á deixar mais a seus amados. Existem algumas restrições à transferência de apólices existentes para um fideicomisso de seguro de vida irrevogável. Se você morrer dentro de três anos da data de transferência, o IRS considerará a transferência inválida eo seguro estará de volta em sua propriedade. Também pode haver um imposto de presente. Estas restrições, no entanto, não se aplicam a novas políticas adquiridas pelo administrador desta confiança. Se você tem uma propriedade considerável, seu advogado será capaz de aconselhá-lo sobre esta e outras formas de reduzir os impostos de propriedade. Se minha confiança possuir meu carro A menos que o carro for valioso e aumenta substancialmente sua propriedade, você provavelmente não o quererá em sua confiança. A razão é se você é culpado em um acidente de carro e os partidos feridos vêem que seu carro é possuído por uma confiança, ele ou ela pode pensar ldquodeep pocketsrdquo e ser mais provável processá-lo. Todos os estados permitem uma pequena quantidade de ativos para transferir fora de probate o valor do seu carro pode estar dentro deste limite. Alguns estados permitem que você nomeie um beneficiário em alguns carros, nem sequer passar por sucessões. Seu advogado vai conhecer as leis e procedimentos em seu estado e será capaz de aconselhá-lo. E quanto ao meu IRA e outros planos de impostos diferidos Não mude a propriedade destes para a sua confiança viva. Você pode nomear sua confiança como o beneficiário, mas não se esqueça de considerar todas as suas opções, o que poderia incluir seus filhos cônjuge, netos ou outros indivíduos uma confiança de uma instituição de caridade ou uma combinação destes. Quem você nomeia como beneficiário determinará a quantidade de crescimento imposto-adiado que pode continuar neste dinheiro depois que você morre. A maioria de pares casados ​​nomeiam seu esposo como o beneficiário porque 1) o dinheiro estará disponível fornecer para o cônjuge sobrevivo e 2) a opção do rolagem do spousal pode fornecer por muitos mais anos de crescimento tax-deferred. (Depois de morrer, seu cônjuge pode cancelar sua conta de impostos diferidos em seu IRA próprio e nomear um novo beneficiário, de preferência alguém muito mais jovem, como seus filhos e / ou netos seria.) Um beneficiário de não-pouse também pode herdar um plano de imposto diferido E rolar-lo em um IRA para continuar o crescimento imposto-adiado, mas somente um esposo pode nomear beneficiários adicionais. Naturalmente, sempre que você nomear um indivíduo como beneficiário, você perde o controle. Depois de morrer, o beneficiário pode fazer tudo o que ele ou ela quer com esse dinheiro, incluindo a retirada da conta e destruir seus planos cuidadosamente feitos para o crescimento de longo prazo, imposto diferido. O dinheiro também poderia estar disponível para credores, cônjuges e ex-cônjuges, e há o risco de interferência judicial em incapacidade. Nomear um fideicomisso como beneficiário lhe dará o máximo de controle porque as distribuições serão pagas não a um indivíduo, mas a uma confiança que contém suas instruções por escrito indicando quem receberá esse dinheiro e quando. Após a morte, as distribuições serão baseadas na expectativa de vida do beneficiário mais antigo da confiança. Você também pode configurar fundos separados para cada beneficiário para que cada onersquos expectativa de vida pode ser usado. As regras para esses planos foram recentemente tornadas mais simples, mas ainda é fácil fazer um erro caro. Porque há muitas vezes um monte de dinheiro em risco, não se esqueça de obter conselhos de especialistas. Existe algum recurso que eu não deveria colocar em minha confiança Se você mora em um estado de propriedade não comuni - tária e possuiu um bem em conjunto com seu cônjuge desde antes de 1976, transferir o ativo para sua confiança viva pode fazer com que seu cônjuge sobrevivo pague mais em ganhos de capital Imposto se ele ou ela decide vender o activo depois de morrer. Se o ativo é sua residência pessoal, isso não seria um problema a menos que o ganho seja superior a 500.000. Mas poderia ser um problema para outros ativos, como terras agrícolas, imóveis comerciais ou ações. Se você acha que isso pode se aplicar à sua situação, certifique-se de verificar com seu consultor fiscal ou advogado antes de alterar o título para a sua confiança. Outros ativos que provavelmente não devem ser transferidos para sua confiança são opções de ações de incentivo, Seção 1244 ações e corporações profissionais. Se você não tem certeza se deve ou não transferir um ativo para sua confiança, verifique com seu advogado. O que sobre a propriedade que doesnrsquot tem um título Propriedade pessoal (arte, vestuário, jóias, câmeras, equipamentos esportivos, livros e outros bens domésticos) normalmente não tem um título formal. Seu advogado preparará uma atribuição para transferir esses itens para sua confiança. E se eu comprar novos ativos depois de financiar minha confiança Saiba se você pode tomar o título inicialmente como administrador de sua confiança. Se não, transferir o título imediatamente. Se yoursquore não sabe como transferi-lo, entre em contato com seu advogado para obter instruções. Financiando seus ativos de confiança de vida que você provavelmente quer em sua vida Trust Propriedade real (casa, terra, outros imóveis) Bankcredit contas sindicais, caixas de depósito seguro Investimentos (CDs, ações, fundos mútuos, etc.) Notas a pagar (dinheiro devido a você) Propriedade pessoal sem título Ativos que você não pode querer em sua vida Trust IRAs e outras contas de aposentadoria fiscal diferido Opções de ações de incentivo e seção 1244 ações Interesses em profissionais Corporações Financiamento imobiliário em um fideicomisso de vida é específico do Estado e pode não se aplicar em todos os estados. Transferível opções de ações de funcionários As opções de ações de funcionários muitas vezes representam uma parcela significativa do patrimônio líquido de um executivo. Isso pode ser particularmente verdadeiro para os executivos que trabalham para a tecnologia ou outras empresas em crescimento, devido à prevalência de opções de ações nessas empresas e seu potencial de valorização significativa. Com uma taxa de imposto de propriedade federal superior de 55, está tornando-se cada vez mais comum para executivos considerar removendo este ativo de sua propriedade tributável transferindo as opções aos membros da família ou a uma confiança para o benefício dos membros da família. Uma transferência de opções de ações de funcionários, no entanto, envolve a consideração de várias regras de imposto de renda, dom e imposto de renda. Este artigo examina as conseqüências federais do imposto de propriedade, do presente e do imposto de renda das transferências da opção por um empregado e endereça determinadas edições relacionadas das leis dos títulos. Como este artigo aponta, os empregadores e funcionários que estão interessados ​​em prosseguir uma transferência de opção deve proceder com cautela. Os empregadores geralmente concedem opções de ações aos empregados, quer sob a forma de quotincentive stock optionsquot (quotISOsquot) ou quotnqualified stock optionsquot (quoNSOsquot). Os ISOs oferecem aos empregados certos benefícios fiscais e estão sujeitos a requisitos de qualificação sob o Internal Revenue Code. (1) Entre outras coisas, as ISOs estão sujeitas a uma proibição geral de transferência, embora as ISOs possam ser transferidas para os beneficiários de um empregado (incluindo a propriedade do funcionário) (2) Uma opção que é transferida (ou transferível) durante a vida do funcionário, seja por seus termos originais ou por emenda subseqüente, não será qualificada como ISO, mas será tratada como uma NSO para fins fiscais. Mesmo que os NSOs não estejam sujeitos à limitação de intransferibilidade ISO, muitos planos de opções de ações contêm restrições de transferência semelhantes às que se aplicam às ISOs. Os empregadores que permitem aos empregados transferir as suas opções geralmente o fazem de forma restrita, por exemplo, limitando as transferências de opções para os membros da família do empregado ou para um fideicomisso da família. CONSIDERAÇÕES FISCAIS Se um empregado morre segurando opções de ações de empregados não exercidas, o valor da opção no momento da morte (ou seja, a diferença entre o valor justo de mercado das ações eo preço de exercício da opção) será incluído na propriedade do empregado e sujeito Ao imposto de propriedade. (3) Normalmente, após a morte do empregado, as opções podem ser exercidas pela propriedade do executivo ou por seus herdeiros. Em ambos os casos, as conseqüências do imposto de renda sobre o exercício após a morte do funcionário dependem se a opção é uma ISO ou uma NSO. No caso de um ISO, o exercício não gerará lucro tributável e as ações compradas terão uma base tributária que se aproxima de seu valor justo de mercado no momento da morte do executivo. (4) A venda subsequente das ações gerará capital Ganho ou perda. No caso dos NSOs, o exercício desencadeará o lucro ordinário medido como a diferença entre o valor justo de mercado das ações no momento do exercício eo preço de exercício da opção, sujeito a uma dedução por qualquer imposto imobiliário pago com relação à ONS. Não há aumento na base tributária como resultado da morte do empregado. (5) Como mencionado acima, no entanto, ISOs não são transferíveis durante a vida do empregado. Como as ISOs não apresentam as mesmas oportunidades de planejamento imobiliário que as NSOs, esta discussão se limita à transferibilidade de NSOs (incluindo ISOs que se tornam NSOs como resultado de uma emenda para permitir a transferência ou como resultado de uma transferência de opção real). Uma transferência de opções de ações de empregado fora da propriedade do empregado (isto é, a um membro da família ou a um fundo familiar) oferece dois benefícios principais de planejamento imobiliário: primeiro, o empregado é capaz de remover um ativo potencialmente alto crescimento de sua propriedade em segundo lugar, Uma transferência de vida também pode economizar impostos de propriedade, removendo da propriedade tributável do empregado os ativos que são usados ​​para pagar os impostos de renda e do presente que resultam da transferência de opção. Ao morrer, os impostos imobiliários são computados com base na propriedade bruta do falecido antes do pagamento de impostos. Em outras palavras, imposto de propriedade é pago sobre a parcela da propriedade que é usado para pagar impostos sobre a propriedade. Por exemplo, se a propriedade tributável do decedent é 1 milhão eo imposto de propriedade é 300.000, a propriedade terá pago impostos de propriedade sobre os 300.000 usados ​​para pagar o imposto. Removendo dos bens imobiliários sujeitos passivos do decedent que serão de outra maneira usados ​​para pagar o imposto, somente o quotnetquot o valor da propriedade do decedent39 é tributado na morte. Se o empregado transfere opções e incorre em impostos de doações e mais tarde, como resultado (discutido abaixo), a carga tributária final da propriedade é reduzida. Uma transferência de propriedade por meio de presente está sujeita às regras de imposto de presente. Estas regras aplicam-se quer a transferência seja fiduciária ou de outra forma, quer a dádiva seja directa ou indirecta, quer a propriedade seja real ou pessoal, tangível ou intangível (6) Avaliação. Quando uma opção é transferida por meio de um presente, o valor do presente é o valor da opção no momento da transferência. Os regulamentos tributários do presente estabelecem que o valor da propriedade para fins de imposto sobre doações é o preço pelo qual a propriedade mudaria de mãos entre um comprador disposto e um vendedor disposto, não estando sob nenhuma compulsão para comprar ou vender e ambos sendo razoavelmente conhecedores do (8) A aplicação desta norma às NSO é particularmente desafiadora dadas as suas características únicas. Além disso, não parece haver qualquer precedente IRS para a valorização NSOs para fins de imposto de presente, e não está claro como o IRS valorizaria um NSO na auditoria. (9) As restrições e condições que são normalmente impostas sobre as opções de ações de funcionários, Tais como limites de transferência, condições de vesting e provisões de vencimento vinculadas ao emprego devem suportar uma avaliação menor do que as opções negociadas, especialmente se a transferência de opção ocorrer logo após a data de concessão da opção quando a opção for não adquirida ea opção quot é mínima (ou inexistente) . Embora os refinamentos recentes à metodologia de avaliação de opções para fins de divulgação da SEC e de contabilidade financeira possam ser úteis, (10) um funcionário que deseja transferir uma ONS deve estar preparado para defender a avaliação da opção usada para fins de imposto sobre donativos e deve considerar a obtenção de uma avaliação independente. Requisito de presente completo. Para ser uma transferência eficaz, a doação deve ser completa. (11) Uma dádiva é incompleta se o doador conservar qualquer poder sobre a disposição da propriedade dotada após a sua transferência pretendida. (12) Assim, por exemplo, uma transferência de opção para um Típico revogável quotlivingquot confiança é considerada incompleta. O IRS tem abordado as consequências do imposto de renda e do presente de uma transferência de um funcionário de um NSO em uma série de decisões confidenciais de carta começando em 1993. (13) Nestas decisões o IRS determinou que a transferência do empregado era um presente concluído para fins de imposto de presente. No entanto, em quatro destas decisões, as opções em causa estavam inteiramente investidas e exercíveis no momento da transferência. (14) Os PLR 9714012, 9713012 e 9616035 mantêm-se em silêncio sobre este ponto, embora o PLR 9616035 sugira implicitamente que as opções são exercíveis após a transferência, Que após a transferência, quotfamily membros podem exercer as opções e comprar ações a seu critério. quot O IRS ainda não especificamente determinar se uma transferência de opções não vencido resulta em um presente concluído para fins de imposto sobre o presente. Normalmente, a possibilidade de exercício de opções não-vencido é baseada no emprego continuado do empregado com o empregador, e é possível que o IRS não considere a doação completa até que a opção se torne exercível. Isso poderia prejudicar significativamente os benefícios planejados planejamento imobiliário, uma vez que o valor da opção poderia ser muito maior no momento da aquisição do que no momento da concessão. Em circunstâncias diferentes, o IRS concluiu anteriormente que, quando um empregado-doador poderia derrotar uma transferência ao terminar o seu emprego, a transferência era um dom incompleto. (15) No entanto, enquanto o empregado não conservar direitos sobre a opção, a transferência de Uma opção deve ser considerada completa mesmo que a opção não seja então exercível e expirará após a rescisão do empregado. Nos PLRs 9722022 e 9616035, o IRS observou que, embora o exercício da opção transferida possa ser acelerado após a aposentadoria, incapacidade ou morte do funcionário, esses eventos foram atos de significância independente e seu efeito resultante sobre a possibilidade de exercício da opção transferida deve ser considerado Colaterais ou incidentais à cessação de emprego. (16) Exclusão anual. As regras do imposto do presente prevêem que os primeiros 10.000 de presentes feitos a qualquer pessoa durante um ano civil (20.000 com respeito a doações conjuntas de um marido e esposa) são excluídos na determinação do montante de presentes tributáveis ​​feitos durante o ano civil. No entanto, a exclusão anual não está disponível em relação a doações de interesses futuros, relacionadas geralmente com donativos cujo gozo e posse são adiados para uma data futura. O IRS pode considerar a transferência de uma ONS inexequível como um presente de um interesse futuro, que não se qualificaria para a exclusão anual. Mesmo que a opção não seja considerada um interesse futuro, a transferência de uma ONS, que não seja por transferência definitiva, pode não se qualificar para a exclusão anual a menos que a transferência atenda aos requisitos da Seção 2503 (c) Menores), ou, no caso de transferências para um fideicomisso irrevogável, o fideicomisso inclui as chamadas disposições do Crummeyquot (relativas ao direito dos beneficiários de exigir parte do corpus de fideicomisso). CONSIDERAÇÕES SOBRE IMPOSTOS SOBRE O RENDIMENTO As conseqüências do imposto de renda federal resultante de uma doação de NSOs são mais previsíveis do que as conseqüências de impostos sobre doações descritas acima. Em geral, a transferência propriamente dita não deve ter quaisquer consequências de imposto de renda para o empregado ou o donatário, embora o empregado (ou a propriedade do empregado) permaneça tributável sobre qualquer ganho realizado em conexão com o exercício de opção. Opção GrantAmendment. As NSO não são tributadas na concessão, a menos que tenham um valor de mercado razoavelmente verificável na acepção dos regulamentos do Tesouro. (17) Dado os rigorosos testes impostos por estas regras, é improvável que uma ONS com limitada transferibilidade seja considerada como tendo um (18) Consequentemente, as opções transferíveis não devem ser tributadas à data da concessão, devendo antes ser tributadas no exercício de acordo com os princípios da Secção 83 do Internal Revenue Code Code (19). Geral, nos termos da alínea a) do artigo 83.º, o exercício de uma NSO desencadeia um rendimento de compensação ordinário igual à diferença entre o justo valor de mercado das acções adquiridas eo preço de exercício da opção (ou seja, o quotspreadquot). Para efeitos do Artigo 162 (m) do Código, que impõe um limite de 1 milhão à dedutibilidade da compensação paga a determinados administradores de empresas públicas, o IRS concluiu anteriormente (20) que uma opção ou plano de alteração para permitir a transferibilidade limitada não é Considerou uma modificação relevante da opção ou plano para fins da isenção de privado para público da Seção 162 (m) (21) ou a regra de transição de acordo com as disposições (22). O empregado não reconhecerá nenhuma renda ou ganho na transferência de uma opção. O donatário também não reconhecerá qualquer lucro tributável como resultado da transferência. Exercício de opção. No exercício da opção pelo donatário, o empregado (ou a propriedade do empregado se o empregado for falecido) reconhecerá a receita ordinária de remuneração geralmente mensurada como a diferença entre o valor justo de mercado das ações compradas e o preço de exercício da opção. Se o donatário exerce as opções antes da morte do empregado, quaisquer impostos sobre o rendimento pagos pelo empregado escapam ao imposto de propriedade na morte do empregado. Assim, efetivamente, o empregado fez uma doação de isenção de impostos para o donatário no valor dos impostos de renda pagos como resultado do exercício. Se as ações compradas estiverem sujeitas a um risco quasi-substancial de confisco, a data de tributação ea mensuração do lucro ordinário em conexão com o exercício da opção poderão ser diferidas a menos que o empregado faça uma eleição de acordo com a Seção 83 (b) do Código de Receita Federal. O empregador tem direito a uma dedução correspondente. As decisões do IRS são silenciosas quanto às obrigações de retenção de impostos resultantes do exercício da opção, embora presumivelmente os rendimentos de compensação reconhecidos pelo empregado ou como resultado do exercício estariam sujeitos à retenção de imposto sobre o rendimento e emprego normal. São usados ​​para satisfazer as obrigações de retenção de impostos, o donatário será considerado como tendo feito um presente ao empregado-doador para o montante dos impostos pagos. Este resultado sugere que o exercício de opções e qualquer retenção deve ser coordenado entre o empregador, o empregado e o donatário. Conseqüências para Donee. O donatário não se responsabiliza em relação à transferência da opção ou ao seu exercício. Após o exercício da opção, a base tributária do donatário nas ações compradas é igual à soma de (i) o preço de exercício da opção e (ii) o rendimento ordinário reconhecido pelo doador em conexão com o exercício da opção. Venda ou troca das ações, o donatário reconhecerá o ganho ou perda de capital, conforme aplicável. CONSIDERAÇÕES SOBRE AS LEIS DE VALORES MOBILIÁRIOS As opções transferíveis detidas por funcionários de empresas públicas levantam uma série de questões sob as leis federais de valores mobiliários. Além disso, as empresas privadas devem ser sensíveis às leis de títulos estatais aplicáveis. Regra 16b-3. 1996 mudanças para o chamado quotshort swingquot lucro negociação regras sob a Seção 16 do Securities Exchange Act de 1934 (o quotNew Rulesquot) simplificar muito a seção 16 análise relativa a opções transferíveis. A seção 16 subordina os diretores, diretores e 10 acionistas (quotinsidersquot) de companhias abertas à obrigação de relatar e à responsabilidade potencial em relação às transações que envolvem valores mobiliários da empresa. A Regra 16b3 oferece aos iniciados extensas isenções da Seção 16 com relação às transações compensatórias. Com efeito a partir de 1 de Novembro de 1996, as opções deixam de ter de ser intransferíveis para beneficiar da isenção prevista na Regra 16b3. Como resultado, de acordo com as Novas Regras, a concessão de uma ONS transferível ou uma emenda a uma opção existente para permitir a transferibilidade não devem ser consideradas uma compra de acordo com a Seção 16 que podem ser equiparadas com uma venda de valores mobiliários de empregadores durante os seis meses antes e depois (25) Podem aplicar-se regras diferentes, no caso de opções alteradas antes de 1 de novembro de 1996, uma vez que as opções alteradas podem estar sujeitas às regras anteriores. Além disso, no caso de uma transferência de opção por parte de um membro de uma família que vive no mesmo domicílio que o iniciado, a opção será considerada indiretamente detida pelo iniciado e permanecerá sujeita a relatórios continuados de acordo com a Seção 16 (a) Securities Exchange Act de 1934. Uma emenda do plano que permite transferências de opções geralmente não exige a aprovação dos acionistas. Negociação das Acções. O Formulário S-8 é o formulário de registro padrão da SEC para os títulos de empresas públicas a serem emitidos aos empregados nos planos de patrimônio dos empregados. Em essência, o registro no Formulário S8 garante que as ações que os funcionários recebem sob tais planos serão livremente negociáveis ​​no mercado aberto. Infelizmente, o Formulário S8 é geralmente limitado a emissões de ações para funcionários e não se estende a ações emitidas em conexão com uma opção transferida pelo doador de empregado durante sua vida. Embora a SEC esteja considerando mudar esta limitação, de acordo com a lei atual, as ações emitidas ao donatário de uma opção não serão negociadas livremente, mas serão consideradas restritas (isto é, transferíveis sujeitas às restrições de transferência impostas pela Regra 144 da Securities Act of 1933). Em conseqüência, as ações emitidas ao donatário ficarão sujeitas ao requisito do período de detenção de acordo com a Regra 144. Em circunstâncias limitadas, o Formulário S3 poderá estar disponível para cobrir a revenda de ações de opção pelo beneficiário. Outras considerações . As empresas que considerem a possibilidade de alterar opções para permitir transferências também devem ser sensíveis às consequências financeiras dessa alteração. Em particular, as empresas devem consultar os seus auditores para determinar se tal alteração desencadeia uma nova data de medição. A alteração de uma opção para permitir transferências para a família ou as entidades familiares do empregado (por exemplo, fundos familiares ou parcerias familiares) não deve desencadear uma nova data de mensuração. Se for desencadeada uma nova data de mensuração, a empresa deverá reconhecer a despesa de compensação com base na diferença entre o preço de exercício da opção e o valor das ações da opção no momento da alteração. As conseqüências das transferências de opções podem ser incertas. ISOs não podem ser transferidos e continuar a qualificar como ISOs, mas NSOs podem ser transferidos se o plano de opção permite. Empregados devem enfrentar uma série de questões complexas de imposto de renda e de receita, bem como a potencial falta de comercialização das ações da opção transferida antes de decidir prosseguir uma transferência de opções. No entanto, em certas situações os benefícios de planejamento imobiliário de uma transferência de opção pode ser substancial e ainda pode superar essas desvantagens. (1) Código 39422. (2) Código 39422 (b) (5). (3) Código 392031. (4) Código 39421 (a) (1), (c) (3). (5) Código 3983 (a). (6) Código 392511 Tes. Reg. 3925.2511-2 (a). (7) Ver Rev. Rul. 80-186, 1980-2 C. B. 280. (8) Treas. Reg. 3925.2512-1. (9) Em PLR 9616035, o IRS sugeriu que métodos específicos de pagamento sob as opções devem ser considerados na valorização das opções para fins de imposto de presente. (10) Ver Norma do Conselho de Normas de Contabilidade Financeira No. 123, Contabilização de Compensação Baseada em Ações. (11) Código 392511. (12) Treas. Reg. 3925.2511-2 (b), (c). (13) PLR 9722022, 9714012, 9713012, 9616035, 9514017, 9350016 e 9349004. (14) PLR 9722022, 9514017, 9350016 e 9349004. (15) Ver Ac�o sobre DecisionCC-1990-026 (24 de Setembro de 1990). (16) Ver também Rev. Rul. 84-130, 1984-2, C. B. 194 Rev. Rul. 72-307, 1972-1 C. B. 307 mas veja PLR 9514017 em que o IRS parecia limitar especificamente esta análise às opções adquiridas. (17) Tesouro. Reg. 391,83-7 (b). (18) PLR 9722022. (19) Ver, por exemplo, PLR 9616035. (20) PLR 9722022, 9714012 e 9551024. (21) Treas. Reg. 391.162-27 (f). (22) Tes. Reg. 391.162-27 (h) (3). (23) Ver Rev. Rul. 67-257, 1967-2 CB 3359. (24) Ver PLR 9421013. (25) Observe que, ao abrigo das Novas Regras, a alteração de uma opção para permitir a sua transferência não será tratada como um cancelamento de rescisão para fins da Seção 16, conforme era o caso Regras anteriores. SEC Release 34-37260, fn. 169.